FUNDAMENTAL ANALYSIS IN FOREX---------

There are basically two approaches to operate the Forex market: technical analysis and fundamental analysis.

I technical analysis: studying the behaviour of prices and indicators to try and predict the future behavior of the price.

II - Fundamental analysis: studying the economic, social and political variables thatmove the supply and demand of instruments. Used to interpret political decisions and macroeconomic indicators. He studied the economic environment in general, thepolitical situation and the perception of the world situation. Fundamental analysis, instead of focusing on the 'effect' (as does technical analysis), focuses on the "cause".

What is the best approach?

There has always been a strong debate on which approach is better, sometimes thetechnical analysts predict the behaviour of the price with accuracy but other fundamental analysts have better performance. The truth is that there is no one single answer to this question. I dare say that the answer has to do much with each operator, many feel better operating based on analysis technician while others feel better doingoperations based on fundamental analysis.

If you're a short-term trader, then surely it will prefer the technical approach, because this approach focuses on the analysis of the short-term price. While fundamental changes take more time to be reflected in the graphs.

If you are a long-term operator, then probably the fundamental analysis is more tosuit your needs because slower changes in supply and demand in balance.

Today, many operators used two approaches to get a better view of all the changesoperated instruments.

In the next paragraphs we will focus on the fundamental analysis and see how politics and news influence the currency market.